Курс маната по отношению к доллару, вероятность третьей девальвации, цена на нефть - вот, пожалуй, три основных вопроса, которые волнуют азербайджанцев последний год. О том, чего нам ждать от маната в ближайшее время, о методах борьбы с кризисои и развитии ненфтяного сектора, мы поговорили с независимым экономистом - аналитиком Октаем Ахвердиевым.
- Недавно в Азербайджане была создана "Палата по контролю за финансовыми рынками". Расскажите, что это за структура, и каковы ее основные функции?
- Начиная с 2008 года мировая финансово-экономическая система испытывает очередной кризис, который привел к серьезным проблемам в производственных и товарно-денежных отношениях. Азербайджан, являясь одним из активных игроков мирового экономического сообщества, естественно, так же попал в этот всеохватывающий кризис. Очень высокая зависимость страны от одного (сырьевого) сектора экономики должна была в конце-концов привести к разбалансированнию финансово-банковской системы Азербайджана.
Кроме того, крайне неблагоприятная конъюнктура на мировом нефтяном рынке привела к трехразовому уменьшению поступлений в страну иностранной валюты. Имелись также факты неэффективного и бесконтрольного использования финансовых ресурсов. Все это свидетельствовало о серьезном отставании существующих финансовых рынков от современных требований управления финансовыми потоками. Для обеспечения совершенствования системы контроля в области рынка ценных бумаг, инвестиционных фондов, страховых и кредитных организаций, а также усиления регулирования платежной системы и легализации денежных средств и другого имущества указом президента Азербайджанской Республики от 3 февраля 2016 года было создано публичное юридическое лицо под названием "Палата по контролю за финансовыми рынками" (далее Палата). Согласно закону, публичное юридическое лицо не является государственным или муниципальным органом. Он является структурой, обеспечивающей общественные интересы путем использования эффективных механизмов в финансовом секторе Азербайджана. Этим же указом создан совет директоров Палаты в составе 5-ти членов (рабочая группа), которому поручено в течение одного месяца представить структуру и предельную численность Палаты.
Решение о создании Палаты создаст необходимые условия для стабилизации и улучшения макроэкономической ситуации в Азербайджане.
- У нас в стране постоянно говорят о так называемом плавающем курсе маната. Действительно ли национальная валюта Азербайджана сегодня отпущена в "свободное плавание"?
- Уже после второй девальвации маната Центральный банк Азербайджана (ЦБА) объявил, что впредь манат отпускается в свободное плавание. Это значит, ЦБА перестает интервировать на валютный рынок доллары для поддержания высокого курса маната. Однако неблагоприятная ситуация в экономике, бюджетной и финансово-кредитной системах заставила Нацбанк уменьшать манатную денежную массу для искусственной стабилизации курса маната. Так, если на 1 января 2015 года общая сумма денежной массы составляла более 11 млрд. манатов, то на 1 января 2016 года она уменьшилась до 7 млрд., а на 1 марта - уже около 5 млрд. манатов. Этим ЦБА пытается избежать третьей девальвации маната и не допустить двузначной инфляции. Он пошел даже на повышение учетной ставки с 5 до 7 процентов, тем самым сделал еще более недоступным кредитование экономики страны.
Стоит напомнить, что, согласно финансово-экономической теории и мировой практике, в условиях рыночных отношений реальный курс национальной валюты определяется на валютном рынке по принципу спроса и предложения. Экономика и финансовый сектор Саудовской Аравии ничуть не слабее азербайджанского, но почему-то у них 1 доллар США равен 3,8 реала! Отсюда и возникли серьезные проблемы с выдачей кредитов в манатах. Это так, для сведений. И еще. В развитых странах в условиях высочайшего уровня безналичных расчетов денежная масса составляет 80-90 процентов к Валовому внутреннему продукту (ВВП), в России и Казахстане - 40-50 процентов, а у нас - 12-15 %.
Аксиома: без кредитов экономика в целом и, в частности, предпринимательство не могут создавать добавленную стоимость, без которой невозможно обеспечить интенсивный рост экономики. Я вижу выход из сложившейся ситуации, в первую очередь, в доведении манатной денежной массы до 25-30% ВВП и введении жесточайшего контроля за рациональным использованием финансовых ресурсов.
Инфляцию можно и нужно обуздать путем действенной борьбы с монополизмом на потребительском рынке и в импортных операциях. -Нынешний кризис привел к повышению уровня безработицы в стране. Как, по вашему мнению, можно справиться с данной проблемой?
- И правда, нынешний экономический и финансовый кризис в Азербайджане характеризуется также повышением уровня безработицы. Официальный показатель этого уровня, безусловно, не отражает реального положения. По моим экспертным оценкам уровень безработицы в Азербайджане в начале 2016 года уже достиг 12-13%. Не вдаваясь в детали, отмечу, что по сравнению с реальной обстановкой в других странах СНГ азербайджанский уровень безработицы не критичный, и его можно уменьшить в два-три раза, если начать широкомасштабную диверсификацию реальной экономики.
В советское время в Азербайджане были созданы такие трудоемкие отрасли, как легкая и пищевая промышленность, электроника, а также в сельском хозяйстве - хлопководство и виноградарство, которые по конечной продукции славились не только в СССР, но и в мире. Считаю, вот с этого и надо начать.
- Сегодня правительство заявляет о необходимости скорейшего избавления от нефтезависимости и развитии ненефтяного сектора. Как, по вашему мнению, это возможно сделать в кратчайшие сроки?
- Природно-климатические условия и наличие достаточных трудовых, земельных и водных ресурсов Азербайджана позволяют в значительной степени, почти полностью обеспечить продовольствием население, а также сырьем для легкой, пищевой и перерабатывающей промышленности. Эти отрасли вполне могут стать альтернативой нефти и газа. К сожалению, этот потенциал крайне слабо используется. Отсутствие системы закупок сельхозпродуктов приводит к большим потерям продукции.
В мелких фермерских хозяйствах невозможно обеспечить прибыльное сельхозпроизводство. Поэтому надо начать со всеохватывающего проведения институциональных реформ, предусматривающих добровольное объединение фермерских хозяйств в крупные сельхозкооперативы, создание частных заготовительных холдингов и предприятий по широкому кругу обслуживания сельхозпроизводства. Целесообразно также создать корпоративный специализированный сельхозбанк с уставным капиталом не менее 100 млн. манатов, с установлением банковских ставок не более 5 процентов.
Кроме того, необходимо ускорить развитие ненефтяного сектора промышленности, в частности, создание наукоемких отраслей, производящих экспортно-направленных, конкурентоспособных и импортозаменяющих продукций и услуг.
Весьма перспективной является туристическая отрасль. Дальнейшее развитие туризма будет способствовать созданию большого количества рабочих мест и значительного поступления в страну иностранной валюты. Из-за отсутствия необходимого опыта пока в этой сфере имеются некоторые недостатки, такие как ценообразование, недостаточность дешевых отелей, низкий уровень сервиса, сложности с получением виз и т.п. Конечно, все эти и другие недостатки преодолимы, и в этом направлении уже реализуются соответствующие программы.
Естественно, осуществление всех отмеченных и других мер потребует время и больших инвестиций, поэтому надо создать благоприятные налоговые, таможенные и институциональные условия для участия внутренних и иностранных частных инвесторов в этом процессе. Одной из мер эффективного использования географического положения Азербайджана является создание необходимой современной инфраструктуры для превращения республики в центральный транспортный узел в регионе, соединяющий кратчайшим путем Европу с Азией, Скандинавию с Ближним Востоком.
В этом направлении уже осуществляется несколько проектов. По экспертным оценкам, после реализации этих проектов ежегодная чистая прибыль Азербайджана, как транзитера, составит более 1 млрд. долларов США. Было бы также целесообразно для привлечения иностранных инвестиций и технологий объявить всю Нахчыванскую Автономную Республику Свободной экспортно-производственной зоной, которая через Иран имеет выход на Мировой океан.
- Некоторые эксперты уверены, что и нынешний курс маната по отношению к доллару США не отражает его реальной стоимости. Хотелось бы услышать ваше мнение по данному поводу.
- История современного азербайджанского маната начинается с 2005 года. Тогда было принято решение приравнять курс маната к доллару США. В последующее годы в связи с большим объемом поступающих в страну нефтедолларов курс маната начал укрепляться и к 2010 году достиг до 0,78 маната за 1 доллар США и оставался стабильным до 2015 года. Безусловно, все понимали, что такая стабильность курса маната обеспечивалась за счет жесткой денежно-кредитной политики ЦБА, который тем самым выполнял свою основную функцию - обуздание инфляции путем ограничения манатной денежной массы.
В связи с резким уменьшением поступлений в страну иностранной валюты (в основном из-за трехкратного падения цен на нефть) уже к концу 2014 года появились проблемы с выполнением бюджета, началом негативных тенденций в финансовой системе и реальном секторе экономики. В результате 2015 год стал годом пробуждения правительства и Нацбанка, вынужденных наконец признать, что наполняемость маната состоит от одного сегмента экономики и его курс далек от реальной стоимости, что его реальный курс определяется на валютном рынке по принципу спроса и предложения. Поэтому ЦБА объявил об отпуске маната в свободное плавание, в результате чего были проведены две девальвации, которые привели к падению курса маната почти на 90%. Естественно, на это негативно среагировал потребительский рынок, упала покупательская способность населения и их вкладов, закрылись сотни рабочих мест, уменьшились кредитные ресурсы. Безусловно, если манат был отпущен в свободное плавание, когда нефть стоила 80-90 долларов США, то нынешний финансовый кризис проходил бы более безболезненно для населения и с меньшими потерями для экономики. Если манат реально будет отпущен (в чем я сомневаюсь), то даже при повышении цены на нефть манат все равно больше никогда не станет дороже доллара. При любых вариантах в ближайшие три-четыре года манат достигнет своего реально обоснованного курса.
- Многие страны прошли уже этап перехода на электронное управление в экономике. На какой стадии в данной сфере находится Азербайджан?
- Переход на сплошное электронное управление в экономике - длинный процесс, но безальтернативный инструмент для эффективного и прозрачного управления. Этот процесс - объективный вызов времени. Сложность будет заключаться в изменении мышления людей жить в принципиально новых условиях отношений. В этом направлении начало уже положено в таких сферах, как платные услуги, транспорт, некоторые продукты налоговых, банковских, финансовых и информационно- технологических услуг.
- Нужны ли азербайджанской экономике иностранные инвестиции?
- Не инвестируемая экономика идти вперед не способна, поэтому она сначала идет вбок, потом назад и, наконец, исчезает. Азербайджанская экономика далека от такого состояния. За последние 20 лет по всем источникам финансирования на развитие экономики и социальной сферы Азербайджана было направлено более 160 млрд. долларов США прямых и косвенных инвестиций, в том числе иностранных - около 70 процентов. Разумеется, в этом процессе участвовали значительные кредитные ресурсы.
